AMD espera convertirse en el segundo cliente más grande de TSMC

Ahora que AMD produce la mayoría de sus CPU, GPU y SoC personalizados en Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (TSMC), la compañía podría convertirse en el segundo cliente más grande del fundador, justo después de Apple (según un informe de seekalpha. With).

Si eso sucede, AMD tendrá una posición negociadora mucho más favorable con TSMC que otras compañías como Nvidia, Qualcomm y Broadcom. Si AMD se convierte en el segundo cliente más grande de TSMC, no solo podrá negociar condiciones financieras más favorables con la fundición, sino que también podrá influir en el desarrollo de futuras tecnologías de procesos de TSMC, procesar los ingresos y obtener acceso a los últimos nodos más rápidamente.

Históricamente, Nvidia ha utilizado los servicios TSMC casi exclusivamente para producir todas sus GPU. Por el contrario, AMD tuvo que fabricar la mayoría de sus chips en GlobalFoundries debido a un acuerdo de suministro de obleas entre las dos empresas, dejando solo una parte de sus productos a TSMC.

Eso cambió en 2018 después de que GlobalFoundries decidiera poner fin al desarrollo de su proceso de fabricación de 7 nm y reenfocarse en la producción de chips utilizando tecnologías de fabricación especiales, esencialmente dejando el mercado de nodos de gama alta a TSMC y Samsung Foundry.

La decisión permitió a AMD renegociar su WSA con GlobalFoundries y trasladar la fabricación de prácticamente todas sus CPU, GPU y SoC a TSMC, lo que hizo que los productos de AMD fueran dramáticamente más competitivos. Por el contrario, Nvidia decidió utilizar los servicios de Samsung Foundry para fabricar su familia de GPU Ampere para las PC de los clientes.

AMD aumentó significativamente sus compras a TSMC en 2019-2020, a medida que aumentaron su participación de mercado y sus envíos. Las ventas a AMD representaron el 4% de los ingresos de TSMC en 2019, aumentaron a 7.3% en 2020 y están en camino de aumentar a 9.2% en 2021, según estimaciones de The Information Network publicadas por Buscando Alpha. Incluso si AMD no cumple con las expectativas de los analistas en 2021, aún aumentará significativamente sus compras de TSMC después de la fusión con Xilinx en los próximos años.

Por el contrario, se espera que Nvidia reduzca su participación en los ingresos de TSMC al 5,8% este año. Además, el HiSilicon de Huawei, que solía ser el segundo cliente más grande de TSMC, ya no cuenta con el servicio de la fundición debido a las restricciones impuestas por Estados Unidos. Además, dado que este año se realizarán varios diseños nuevos de Qualcomm en Samsung Foundry, su participación también disminuirá en TSMC.

Participación de ingresos de clientes de TSMC 2019-2021

Fabricante / Año201920202021
manzana24%24,2%25,4%
HSilicio15%12,8%0%
Qualcomm6,1%9,8%7,6%
Nvidia7,67,7%5,8%
Broadcom7,7%7,68,1%
AMD4%7,3%9,2%
Intel5,2%6%7,2%
Mediatek4,3%5,9%8,2%

AMD no desafiará a Apple como el mayor cliente de TSMC en el corto plazo, pero estará por delante de Broadcom, Intel y Nvidia. Intel ha aumentado gradualmente sus pedidos de TSMC en los últimos años y continuará haciéndolo a medida que presente nuevas GPU y otros productos diseñados específicamente con TSMC en mente. Mientras tanto, The Information Network no parece esperar que Intel subcontrate una parte significativa de los nuevos productos a TSMC este año, por lo que se prevé que su participación en los ingresos de TSMC sea del 7,2%.

Si AMD se convierte en el segundo cliente más grande de TSMC, no solo podrá negociar condiciones financieras más favorables con la fundición, sino que también podrá influir en el desarrollo de futuras tecnologías de procesos de TSMC, procesar los ingresos y obtener acceso a los últimos nodos más rápidamente.

Esto aumentará aún más la competitividad de los productos futuros de AMD, ya que la empresa puede obtener un rendimiento adicional o aumentar sus presupuestos de transistores con el tiempo.

¿Y Nvidia en esta historia?

Una de las preguntas interesantes que surgen es hacia dónde se dirige Nvidia como un cliente importante de TSMC. La compañía utiliza el proceso de fabricación de 7 nm de TSMC para fabricar su procesador A100 de primera línea, pero su línea Ampere para el consumidor utiliza el nodo N8 personalizado de Samsung Foundry.

Por un lado, Nvidia puede seguir usando Samsung Foundry y TSMC para fabricar diferentes tipos de productos y mitigar un poco los riesgos de falta de suministro y evitar la competencia por la capacidad con clientes considerablemente más grandes (por ejemplo, Apple, HiSilicon, Intel).

Por otro lado, dada la naturaleza a largo plazo de las relaciones entre la fundición y el cliente y la preferencia de TSMC por atender a clientes más grandes, trabajar con dos fabricantes de semiconductores externos no tiene mucho sentido financiero en la actualidad. Además, como se está volviendo extremadamente difícil trasladar un proyecto de un fabricante a otro, pocos diseñadores sin una fábrica intentan duplicar la fuente de un solo producto.

Puede surgir una situación interesante si Apple, AMD, Intel, Nvidia y Qualcomm optan por utilizar uno de los nodos de gama alta de TSMC en los próximos años. Esto requerirá que TSMC aumente de manera tangible su producción máxima. Aún así, incluso si la empresa logra aumentar su producción rápidamente, esto no garantiza que no habrá competencia por el comienzo de “oblea” entre estos clientes.

De hecho, el nodo FinFET N3 de TSMC puede resultar más atractivo para los clientes que el proceso de fabricación basado en MBCFET de 3 nm de Samsung, porque los diseñadores de chips no tendrán que desarrollar una nueva IP desde cero. Dicho esto, TSMC puede lograr más diseños con su N3 que con N7 y N5.

En cualquier caso, si AMD se convierte en el segundo cliente más grande de TSMC, será mucho más fácil para la empresa garantizar el suministro de chips del mayor fabricante de semiconductores del mundo, lo que obligará a Nvidia a pedir chips en Samsung Foundry.